Wereldwijde zuivelmarkten in beweging: Amerikaanse invoerheffingen, mond-en-klauwzeer in Europa en verstoringen in de toeleveringsketen

Een uitgebreide analyse van de recente marktontwikkelingen uit het laatste Dairy Cafe-webinar

De wereldwijde zuivelsector staat op een kruispunt nu nieuwe Amerikaanse invoerheffingen, zorgen over mond-en-klauwzeer (MKZ) in Europa en verschuivende wisselkoersen voor ongekende volatiliteit zorgen. In ons meest recente Dairy Cafe-webinar deelden experts Jasper en Seb van Dairy Cafe waardevolle inzichten over deze marktbewegende gebeurtenissen en hun mogelijke impact op de wereldwijde zuivelhandel.

Zoals onze host Feiko aan het begin van de sessie opmerkte: “Deze editie was lastig, want er gebeurt zoveel tegelijk. We hadden al die onderwerpen al klaarstaan, maar onze langetermijnplanning konden we het raam uit gooien, want de wereldhandel wordt vandaag absoluut het hoofdonderwerp.”

Amerikaanse invoerheffingen: de nieuwe marktrealiteit

De recente aankondiging van brede nieuwe heffingen heeft schokgolven door de wereldmarkten gestuurd. De maatregel legt een generieke heffing van 10 % op alle producten die de VS binnenkomen, waarbij sommige landen met nog hogere tarieven te maken krijgen. Die heffingen komen boven op bestaande invoerrechten, wat een flinke verschuiving in de wereldwijde zuivelhandel betekent.

Zoals Seb uitlegde: “Het is heel interessant, en ik denk dat we een paar weken van volledige onbekendheid ingaan. Dit is nooit eerder gebeurd. Zoveel heffingen in één keer, waarmee heel wat bestaande handelsrelaties volledig worden gepasseerd.”

Belangrijke inzichten over de heffingssituatie:

• Impact op de wisselkoers: de Amerikaanse dollar verzwakte onmiddellijk na de aankondiging, waarbij de EUR/USD-koers binnen een dag scherp opliep. Zoals Jasper opmerkte: “Binnen een dag werden alle Europese producten in feite 3 % duurder ten opzichte van alle andere bestemmingen. Dat is nogal een verandering.”
• Marktonzekerheid: het ongekende karakter van deze heffingen maakt de wereldwijde zuivelhandel flink onvoorspelbaar
• Uiteenlopende internationale reacties: zoals Seb observeerde: “Op dit moment is het ook belangrijk om te zeggen dat de meeste landen het hebben geaccepteerd of hebben aangegeven te gaan onderhandelen. China is waarschijnlijk het enige land dat zei: ‘Wij slaan meteen terug.’”
• Concurrentievoordelen: de Nieuw-Zeelandse minister van Buitenlandse Zaken toonde zich “blij” met het heffingstarief van 10 % voor zijn land, omdat het exporteurs “een voordeel van 15 % of meer” geeft ten opzichte van concurrenten met hogere tarieven

Bestaande voordelen van de Amerikaanse markt

Ook vóór de heffingen wonnen Amerikaanse zuivelproducten wereldwijd al marktaandeel dankzij concurrerende prijzen:

• Explosieve kaasproductie: de uitgebreide Amerikaanse kaasproductiecapaciteit heeft tot fors hogere export geleid, ongeveer 15 % meer in 2024 dan in 2023. Zoals Jasper benadrukte: “Als je naar heel 2024 kijkt, hebben ze ruim 600.000 ton geëxporteerd. In 2023 was het nog geen 530.000. Dus ze exporteerden 80.000 ton meer kaas. Dat is ongeveer 15 % meer, en dat is enorm.”
• Prijsverschillen in cheddar: Amerikaanse cheddar ligt al meer dan een halfjaar fors onder de Europese en Oceanische alternatieven. Jasper legde uit: “De Amerikaanse kaasprijs ligt al meer dan zes of zeven maanden lager. Het is echt een behoorlijk verschil. En we zien dat de Amerikaanse export groeit, en veel landen kunnen kiezen tussen Amerikaans, Europees of Oceanisch product. En als het Amerikaanse product op dit moment echt goedkoop is, gaan ze daar uiteindelijk naartoe.”
• Groei van de veestapel: zoals Seb opmerkte: “Er was ook de omvang van de veestapel waar we het volgens mij vorig jaar over hadden, die groeide. Dat was positief. De melkproductie is echt goed geweest.” Jasper bevestigde: “In de VS als geheel groeit de veestapel. Ik denk dat de meest recente cijfers laten zien dat we naar een heel goede melkproductie kijken, een heel goede aanvoer.”

Europese uitdagingen: MKZ-uitbraak breidt uit

Terwijl de heffingen de krantenkoppen domineren, kent Europa zijn eigen grote uitdaging met een uitbreidende uitbraak van mond-en-klauwzeer:

• Impact in Oost-Europa: negen bedrijven in Slowakije en Hongarije hebben bevestigde MKZ-gevallen, waarbij de ziekte zich westwaarts verspreidt. Zoals Jasper waarschuwde: “MKZ, we hebben gisteren de negende besmetting gedocumenteerd, of eigenlijk de achtste en negende. Dus we hebben zeker een groot risico op het Europese continent ook.”
• Grenscontroles: Oostenrijk heeft aanzienlijke grensbeperkingen aangekondigd, zoals Jasper toelichtte: “We horen dat vanaf zaterdag voor minstens een week 23 grensovergangen tussen Oostenrijk en Slowakije en tussen Oostenrijk en Hongarije worden gesloten. Ze staan in Oostenrijk dus zeker op scherp.”
• Beperkte maar groeiende impact: hoewel getroffen landen als Hongarije relatief kleine volumes exporteren in vergelijking met grote exporteurs als Duitsland, blijft het risico op verspreiding naar grote zuivelproducerende landen hoog. Zoals Jasper uitlegde: “Als we naar Hongarije kijken, kunnen we zien hoeveel melkequivalent ze naar de wereldmarkt exporteren… dat is minder dan 60.000 ton op maandbasis. Kijk je naar de Duitse export, dan zitten we net onder de 1,2 miljoen ton per maand. We hebben het dus echt over 20 tot 25 keer zoveel export.”
• Snelle verspreiding van de ziekte: de situatie ontwikkelt zich snel, waarschuwde Seb: “Het verspreidt zich extreem snel. Zeer besmettelijke ziekte. Dus wees heel voorzichtig.”

Strategische overwegingen voor kopers wereldwijd

Zuivelkopers staan nu voor complexe beslissingen bij hun inkoop:

• Het Aziatische marktperspectief: gevraagd welke keuze hij als Aziatische koper zou maken, overwoog Jasper: “Er zijn in wezen twee herkomsten waar je uit kunt kopen, twee grote: de VS en Europa. En allebei hebben ze hun nadelen. Wat we recent hebben gezien, is dat de VS hierop heeft geanticipeerd en de prijs daarom heeft verlaagd.”
• Risico-inschatting: voorlopig zijn MKZ-vrije Europese landen misschien de veiligste optie, ondanks hogere prijzen. Jasper adviseerde: “Persoonlijk vind ik het vandaag heel moeilijk, zeker met het risico dat we op MKZ zien: wil je dat echt aangaan? Gelukkig heeft MKZ Europa als geheel niet geraakt. Op dit moment zou ik dus zeggen: als je niet het risico wilt lopen op mogelijk hogere heffingen terwijl het product onderweg is, zijn MKZ-vrije landen in Europa misschien je beste keuze.”
• Snel veranderende omstandigheden: Seb merkte op: “Het gaat snel, zoals we de afgelopen maanden hebben gezien. En het kan Midden-Europa raken, zoals in Duitsland is gebeurd.” Jasper voegde toe dat prijsfactoren plotseling kunnen omslaan: “Stel dat de VS besluit de prijs nog eens 2 tot 5 % te verlagen, en zoals ze met de wisselkoers hebben gedaan, dan wordt die korting ineens veel gunstiger. Het kan dus in een oogwenk veranderen.”
• Impact op speciaalproducten: Europese speciaalkazen en Ierse boterexport naar de VS krijgen te maken met bijzondere problemen door de nieuwe heffingen. Seb merkte op over Kerrygold: “Het is een wat luxer product. En de afgelopen maanden hebben ze juist veel meer geïmporteerd, omdat ze wisten dat dit eraan zat te komen.”

Andere marktontwikkelingen

Naast de grote thema’s spelen er nog andere belangrijke markttrends:

• Krapte in de lactosemarkt: sterke vraag naar lactose heeft gezorgd voor krap aanbod in zowel de VS als Europa. Jasper legde uit: “De wereldwijde vraag naar lactose is eigenlijk heel goed geweest. Nieuw-Zeeland heeft behoorlijk veel gekocht vanwege hun standaardisatie. Nu is Europa ook veel gaan kopen voor standaardisatie. Dus voor lactose hebben zowel de VS als Europa op dit moment een vrij krap aanbod. Veel producenten zijn al uitverkocht.”
• Behoefte aan standaardisatie: de lactosemarkt is beïnvloed door verschuivende voorkeuren in andere zuivelproducten. Zoals Jasper opmerkte: “Er was een lichte voorkeur voor boter en mageremelkpoeder omdat de prijzen hoger lagen, dus was de verwachting dat er meer lactose nodig zou zijn voor meer standaardisatie, en dat heeft die markt echt heel krap gemaakt.”
• Stabilisatie in Q2: na de recente prijssprongen wordt verwacht dat de lactosemarkt op korte termijn stabiliseert. Jasper voorspelde: “Voorlopig verwachten we dat het licht stabiel of stabieler wordt. Er is nu geen echte haast om veel te kopen, maar dat is de afgelopen maanden wel het geval geweest. En toen zagen we de prijzen echt omhoogschieten.”

Vooruitblik

De zuivelsector gaat een periode van uitzonderlijke onzekerheid in nu markten zich aanpassen aan deze grote verstoringen.

Belangrijke factoren om in de gaten te houden:

• Mogelijke vergeldingsheffingen van getroffen handelspartners. Jasper merkte op: “Als je een extra heffing van 10 % hebt, wat niet heel onwaarschijnlijk is, verdwijnt die marge. Wil je dat risico echt lopen?”
• Schommelingen in wisselkoersen die de relatieve concurrentiekracht raken, waarbij Jasper wees op het snelle tempo: “In de 30 minuten dat we zitten te praten, is de Amerikaanse dollar nog verder verzwakt.”
• Inspanningen om MKZ in te dammen in Oost-Europa, met onze expert die waarschuwt: “Het gaat snel, zoals we de afgelopen maanden hebben gezien, en het kan Midden-Europa raken zoals in Duitsland is gebeurd.”
• Verschuivende handelspatronen doordat landen mogelijk minder afhankelijk willen worden van de Amerikaanse markt. Zoals Jasper observeerde: “China, Japan en Zuid-Korea gaan misschien wat meer onderling handelen dan met de Verenigde Staten.”

Spelers in de sector zullen de ontwikkelingen nauwlettend moeten volgen en wendbaar moeten blijven in hun strategische planning. De komende weken en maanden worden cruciaal voor het vinden van nieuwe marktevenwichten en handelsstromen in de wereldwijde zuivelsector.

Wil je dieper ingaan op deze cruciale marktontwikkelingen? Bekijk het volledige Dairy Cafe-webinar nu on demand door hier te klikken.

Voor meer marktinformatie en analyse start je hier een gratis proefperiode op ons platform. Over twee weken zijn we er weer met onze volgende tweewekelijkse update over de wereldwijde zuivelmarkten.